La película es una secuela que contará los orígenes de la guerra entre vampiros y licántropos. Kate Beckinsale, protagonista de las dos primeras, no estará en esta entrega, su lugar lo ocupa Rhona Mitra, que da vida a Sonja.
Dos razas de seres sobrenaturales comenzaron a existir, cada una surgida de la estirpe de dos hijos diferentes del inmortal original, Alexander Corvinus. Los vampiros, provenientes de la línea de Markus, se convirtieron en elegantes, aristocráticos y astutos bebedores de sangre. Los hombres lobo, de la línea de William, se convirtieron en bestias salvajes, sin rastro de humanidad y con un insaciable apetito por la violencia.
Pero otro accidente genético rompe nuevamente el equilibrio de poder: una mujer loba, cautiva en una fortaleza de los vampiros, dio a luz a un niño, aparentemente, humano. Su nombre era Lucian, el primer licántropo nacido en cautiverio en la casa de Viktor, el supremo y poderoso líder de los vampiros. A diferencia de los originales hombres lobo, de la estirpe de William, él es capaz de tomar la forma de hombre o de bestia a voluntad.
Sonja se enamora de Lucian, que ahora es un diestro herrero que fabrica armas en el castillo vampiro. Su romance tiene que permanecer totalmente en secreto porque si son descubiertos, significará la muerte para ambos.
